10 способов выйти из кассового разрыва

Планирование денежных потоков в компании позволяет эффективно распределять средства и своевременно погашать текущие обязательства. Однако в реальной практике достаточно часто возникает временный недостаток средств (кассовый разрыв), что связано с неравномерностью поступления денег и несовпадением сроков притоков финансов с датами, в которые нужно осуществлять оплату расходов.

Кассовый разрыв – это событие, которое связано с неравномерностью поступления денег и не совпадением сроков притоков финансов с датами, в которые нужно осуществлять оплату расходов.

Существуют различные методики прогнозирования возможного дефицита средств – кассового разрыва и формулы расчета и оценки величины и периода наступления дефицита, которые позволяют финансовым директорам своевременно принимать решения, нивелирующие влияние дефицита на платежную дисциплину. Правильно организованный процесс планирования денежных потоков позволяет избежать недостатка средств, необходимых для всех выплат.

Характерными чертами неэффективного управления финансами и негативными способами устранения кассовых разрывов на предприятии или в организации являются:

• пополнение финансовых ресурсов компании за счет краткосрочных кредитов, полученных в банке;
• реализация товаров и продукции со значительным дисконтом;
• экстренная распродажа активов.

Причинами появления кассовых разрывов являются:

• неэффективное планирование бюджетов в компании;
• несбалансированность бюджетов и условий договоров;
• эпизодическая работа с дебиторской задолженностью;
• низкая платежная дисциплина;
• непродуктивная методика управления запасами.

Что необходимо сделать финансисту для устранения финансовых разрывов? Уменьшить кассовые разрывы можно не только, привлекая оборотные средства кредитных организаций. Зачастую при анализе существующих бизнес-процессов можно выявить внутренние ресурсы компании на покрытие дефицита денежных средств. Рассмотрим некоторые из них.

Анализ и балансировка договорных условий

Оптимальный баланс договорных условий способствует устранению кассового разрыва, а также увеличивает прибыль компании за счет уменьшения кредитной нагрузки. Для этого необходимо:

• проанализировать условия заключенных договоров на отгрузку и на закупку товаров по основной деятельности;
• ранжировать договора по степени влияния на приток и отток денежных средств;
• сопоставить соотношение дебиторской и кредиторской задолженности;
• сбалансировать условия заключаемых договоров;
• установить пределы товарного кредитования.

Пример:

Вариант 1. Рассмотрим влияние условий заключаемых договоров на примере торговой компании, без учета остатков запасов на складах и операционных расходов.

Компания продавала товар на условиях рассрочки платежа — 20% аванс в текущем месяце, 30% оплата в следующем месяце и 50 % в третьем месяце после отгрузки.

Оплата поставщику осуществляется на следующих условиях:

• сырье и материалы — 50% предоплата 50 % в следующем месяце;
• транспортировка — 100 % предоплаты;
• упаковка отсрочка — платежа в следующем месяце.

Рисунок 1. Выдержка из бюджетной модели компании.

Для формирования планируемых показателей бюджетов, сценарного моделирования процессов удобнее всего использовать информационные системы, которые позволяют быстро смоделировать оптимальный вариант и оперативно контролировать его исполнение. Смоделируем условия варианта 1 на базе системы «WA: Финансист».

Рисунок 2. Формирование графика поступлений от продаж в системе «WA: Финансист».

Рисунок 3. Формирование графика оплаты закупаемых товаров в системе «WA: Финансист».

Соотношение дебиторской и кредиторской задолженности при таком планировании составит 3,47. Соотношение является нерациональным и говорит о несбалансированности договорных условий. Для этого на этапе заключения договоров необходимо следить за соотношением дебиторской и кредиторской задолженности и прилагать все усилия для снижения последней.

Значительное преобладание дебиторской задолженности создает угрозу финансовой устойчивости компании и делает необходимым привлечение дополнительных источников финансирования, а превышение кредиторской задолженности над дебиторской может привести к неплатежеспособности компании, что в дальнейшем отразится на привлечении дорогостоящих кредитов банка и займов для обеспечения основной деятельности.

Для компаний с сезонностью продаж наиболее выгодным инструментом снижения эффекта от возрастающей кредитной нагрузки будет договор возобновляемой кредитной линии с датой погашения в месяцы спада продаж. Кредитная линия позволяет не брать всю сумму займа сразу, а задействовать только ту его часть, которая необходима в конкретный момент. В этом случае компания c наименьшим риском для своей деятельности может изымать свободные средства из оборота, чтобы погашать кредит и проходить процедуру оформления нового займа.

Вариант 2. Смоделируем ситуацию, если компания с начала года будет заключать договора продажи на иных условиях (при условии, сохранения объемов продаж и условий договоров по закупкам).

Компания продает товар на условиях 20% аванс и 80% оплата в следующем месяце после отгрузки.

Для сценарного моделирования целесообразнее использовать информационные системы. Для этих целей можно применить систему «WA: Финансист». Система позволяет смоделировать планируемые графики платежей и закупок по периодам, в разрезе контрагентов и другим аналитикам, что позволяет выявить наступление кассовых разрывов в зависимости от условий договоров уже на этапе планирования денежных средств.

Рисунок 4. Моделирование ЧДП по текущей деятельности в зависимости от условий договоров (пример 1) в системе «WA: Финансист».

Рассмотрим баланс дебиторской задолженности и кредиторской задолженности на этапе планирования, без учета остатков запасов на складах и операционных расходов.

Рисунок 5. Выдержка из бюджетной модели компании.

Рисунок 6. Балансировка графика поступлений с графиком продаж.

Соотношение дебиторской и кредиторской задолженности составит 2,2. При таком планировании минимизированы расходы на использование краткосрочных кредитных средств в отличие от предыдущего варианта.

Рисунок 7. Дашборд руководителя в системе «WA: Финансист».

В условиях, когда не все покупатели соблюдают свои договорные обязательства в срок, у компании неизбежно возрастает кредитная нагрузка, что влечет за собой снижение абсолютной ликвидности компании, ее кредитоспособности. Систематический рост дебиторский задолженности приводит к увеличению кассовых разрывов. Возрастает риск неплатежеспособности компании по своим обязательствам. В отсутствии единой сбалансированной методики устранения кассовых разрывов это может привести к финансовому краху компании.

Когда кончатся деньги? Или как избежать кассовых разрывов

Марк Куликов, эксперт в области управленческого учета и планирования на предприятиях малого и среднего бизнеса, руководитель группы финансовой и управленческой отчетности группы , рассказал о том, как избегать кассовых разрывов.

Когда кончаются деньги, начинается истинное предпринимательство. Слышали такое? Пару раз я сталкивался с подобным мнением. Мол, сразу включается смекалка и предприниматель начинает варить«кашу из топора».

Я же думаю по-другому: когда кончаются деньги, появляется стресс. А стресс – не самая приятная штука. Бизнес лучше развивать с холодной головой. «Морковка спереди» лучше «морковки сзади». Когда у тебя кассовый разрыв, и ты мечешься в поисках денег, это не развитие для бизнеса. Это работа на последнем издыхании, которая явно не идет в пару с трезвым образом мысли и взвешенными решенипями.

Кассовый разрыв – это как раз та ситуация, когда «денег нет, но вы держитесь». То есть нужно кому-то платить, а нечем. И деньги могут появится завтра или через неделю. Но платить-то нужно сейчас. Одним словом, это очень сложная комбинация для удержания бизнеса на плаву.

Но я научу вас предупреждать такие ситуации. А это означает, что вы просто не будете в них попадать.

Прежде всего, полезно видеть будущее своего бизнеса. Нет, в магический шар заглядывать не придется, но знать заранее, когда и какой кассовый разрыв у вас будет, вы будете. Как? Для этого есть один волшебный инструмент — это платежный календарь.

Платежный календарь — это таблица с прогнозом по движению денег на каждый день. Т.е. каждый день видно: сколько денег пришло, и сколько ушло. Следовательно, в календаре видны остатки денег. Они-то и покажут вам, в какой день и на сколько будет кассовый разрыв.

Для скептиков добавлю, что крупные компании контролируют свои деньги через платежный календарь. Но если вы считаете, что это не для вас, то добро пожаловать назад – в мир интуиции и кассовых разрывов.

Шесть советов по работе с таким календарем:

1

Вести календарь лучше наперед, то есть заполняете вы его как раз на будущий месяц, а не смотрите, что происходит с текущим. Такое прогнозирование для большинства достаточно, чтобы избегать разрывов. Есди же на горизонте он все-таки показался, то у вас будет время с ним разобраться. Более долгий прогноз нужен для сезонного бизнеса и или бизнеса с более долгим циклом сделки. (длиннее месяца).

2

Прогноз ведется на основе ваших договоров и договоренностей. Здесь нет никакой интуиции, учитываются исключительно факты: в календарь вносятся подписанные договора и оговоренные поставки.

3

Не всегда календарь получается с первого раза, иногда он может не совпадать с реальностью. Здесь как в школе, нужен опыт. С каждым разом рука ваша будет набиваться, вы ничего не будете забывать, а календарь будет выходить точнее и точнее.

4

Лучше делать прогноз немного пессимистичным. Если «Петрович» постоянно задерживает оплаты, то не стоит надеяться, что в этот раз он заплатит вовремя.

5

Иногда поступления от клиентов сложно оценить. Особенно, если у вас нет плана продаж (или он не выполняется). Тогда считайте поступления денег по статистике из прошлого. Насколько вы продаете в среднем за день или неделю. И помните про п.3.

6

Регулярно обновляйте календарь. Прошел день — обновили остаток — увидели, как изменятся будущие остатки. Не забывайте вносить новую информацию. Заключили договор — внесли данные в календарь — увидели изменение остатка. Неактуальный календарь бесполезен, это надо понимать.

Итак, платежный календарь помогает держать руку на пульсе бизнеса. Он прогнозирует возможные кассовые разрывы в будущем. А это означает , что у вас будет время подготовиться.

Однако кассовые разрывы – не единственное применение платежного календаря. Он показывает как недостаток, так и «избыток» денег. Т.е. те деньги, которые в дальнейшем можно использовать либо на развитие бизнеса, либо на выплату дивидендов акционерам.

Шаблон платежного календаря можно бесплатно скачать по ссылке в моем профиле инстаграм @mark.finansist. Скачивайте, пользуйтесь и внимательно следите за своими остатками.

Я желаю, чтобы ваш бизнес рос. Масштабируйте сильные стороны и закрывайте слабые. И помните: в любой непонятной ситуации считайте цифры. Они помогут.

Управление дебиторской задолженностью

Эффективным инструментом уменьшения кассовых разрывов, является своевременный и качественный контроль состояния дебиторской задолженности. Построение системы и регламентация работы с дебиторской задолженностью является одной из ключевых задач для каждой компании. Основными этапами работы с ней являются:

Рисунок 8. Этапы управления дебиторской задолженностью.

Мониторинг, анализ текущей дебиторской задолженности и принятие мер по ее устранению.

На этом этапе проводится анализ показателей предшествующих периодов с целью своевременного выявления и устранения роста дебиторской задолженности в будущем.

• динамики прироста дебиторской задолженности;
• оборачиваемости капитала;
• анализ темпов роста дебиторской задолженностью над темпами выручки;
• среднемесячный процент дебиторской задолженности от общей суммы задолженности;
• соотношение плановой и просроченной задолженности;
• соотношение безнадежных и сомнительных долгов к просроченной задолженности.

Группировка задолженности по срокам возникновения

• просроченная;
• сомнительная;
• безнадежная.

Анализ динамики просроченной дебиторской задолженности позволяет определить ненадежных покупателей, изменить срок и размер товарного кредита.

Разработка стандартов оценки покупателей

1. 1. До заключения договора необходимо установить критерии для определения класса кредитоспособности покупателя. За основу можно взять следующие критерии оценки:
   анализ кредитоспособности на этапе заключения договора;
2. расчет абсолютной и текущей ликвидности;
3. коэффициент обеспечения собственными средствами;
4. рентабельность реализованной продукции;
5. Z-анализ по модели Альтмана;
6. кредитную историю покупателя.
7. 2. Исходя из установленного класса кредитоспособности, определить:
   срок предоставления товарного кредита;
8. размер товарного кредита;
9. условия предоставления скидок;
10. условия оплаты;
11. предоставление банковской гарантии;
12. продажа товара на условиях факторинга с гарантией.
13. 3. Установить критерии изменения класса кредитоспособности:
    система скидок при досрочной оплате;
14. штрафы при просрочке;
15. критерии отказа и т.д.

Оценка рисков от невозврата просроченной задолженности в будущем

В риски невозврата необходимо заложить дебиторскую задолженность с учетом темпов инфляции и обесценения за предполагаемое время просрочки периода взыскания, а также возможные потери от не взыскания и списания дебиторской задолженности.

Разработка схемы мотивации сотрудников

Установить нормативы (KPI) для подразделений и сотрудников, занятых возвращением дебиторской задолженности.

Регламент работы с дебиторской задолженностью

• описать бизнес-процессы, политику, процедуры и механизмы управления дебиторской задолженностью;
• обозначить стандарты оценки покупателей и изменения условий предоставления товарного кредита;
• сформулировать правила взаимодействия сотрудников и т.д.

Контроль и анализ исполнения

Системный подход к управлению дебиторской задолженностью способствует сокращению кассовых разрывов и повышению финансовой устойчивости компании. Принятию любых решений по управлению дебиторской задолженностью должен предшествовать анализ ее состава, уровня и динамики в предшествующем периоде.

Как факторинг помогает МСП избежать кассовых разрывов?

Микропредприятия, малый и средний бизнес обычно не имеют серьезных запасов денежных средств и высоколиквидных активов, все деньги находятся в обороте. Поэтому даже краткосрочные финансовые затруднения могут негативно сказаться на платежной дисциплине, привести к возникновению кассовых разрывов.

В таких ситуациях на помощь приходит факторинг – финансирование под уступку дебиторской задолженности (то есть денежных требований к заказчикам). Получив от факторинговой компании досрочную оплату по контракту, предприятие возвращает деньги в оборот и оперативно «закрывает» кассовый разрыв.

Как возникают кассовые разрывы?

Компания может вести прибыльный бизнес и иметь большое количество активов, но при этом «живые» деньги у нее отсутствуют, так как средства вложены в товары, сырье, недвижимость, оборудование. В результате может не хватить средств на выплату зарплаты или расчеты по налогам – а откладывать такие расходы до поступления денег на счет или в кассу нельзя.

Кассовый разрыв – это ситуация, когда в данный момент времени у компании не хватает средств на все требования, которые необходимо оплатить

. При этом разрыв между денежными поступлениями и расходами может возникнуть в любой организации и вовсе не свидетельствует о серьезных финансовых проблемах.

Если в долгосрочном масштабе предприятие работает с прибылью, но при этом «в моменте» постоянно возникают кассовые разрывы, то дело может быть в недочетах финансовой политики:

• Неэффективное планирование доходов и расходов

  — проблема решается внедрением платежного календаря, где отражаются текущие и прогнозируемые поступления и траты. Отслеживание финансовых показателей, правильная расстановка платежных приоритетов помогут избежать проблем с ликвидностью.

• Если речь о постоянной нехватке средств, то дело может быть в неустойчивой финансовой модели предприятия

  . Пересмотр основных параметров деятельности поможет предупредить возникновение кассовых разрывов.

Устранить проблемы, связанные с неэффективным финансовым управлением, вполне по силам руководству организации. Однако есть внешние или системные факторы, на которые повлиять практически невозможно:

• Длительный финансовый цикл

  – когда от момента закупки сырья и материалов до прихода оплаты от заказчиков проходит большой срок, во время которого возникают непредвиденные расходы и кассовые разрывы. Такая ситуация зависит от отрасли, длительный финансовый цикл наблюдается в производстве, строительстве и т.д. Решением вопроса могут стать предоплаты от покупателей, но это не всегда возможно.

• Просроченные платежи от заказчиков

  . Экономический кризис, последствия локдауна сказались на платежеспособности не только небольших предприятий, но и крупных организаций, поэтому оплата по контрактам не всегда приходит вовремя. Это может привести к возникновению кассовых разрывов у поставщиков и подрядчиков.

Подробнее о решении этой проблемы – в статье «Почему факторинг – эффективный инструмент в условиях кризиса»

• Значительная часть средств «заморожена» в дебиторской задолженности

  . Сектор МСП не способен диктовать условия крупным заказчикам, вследствие чего малые предприятия часто работают по договорам с невыгодной им отсрочкой платежа. В таких случаях поставщик или подрядчик тратит ресурсы на исполнение контракта, а оплата приходит спустя определенный срок. За это время могут возникать неотложные расходы, на которые не хватает средств – а значит, и кассовые разрывы.

Как бороться с кассовыми разрывами?

Вариантов быстрого решения проблемы кассового разрыва (особенно когда он уже возник) не так много:

• Небольшие предприятия чаще всего решают вопрос за счет займов у владельцев

  , однако собственные средства ограничены, и не всегда собственник способен быстро погасить возникшие у компании долги.

• Хранить запасы средств на счетах

  , чтобы не допустить кассовых разрывов – решение неоднозначное. Изымая деньги из оборота на случай финансовых проблем, предприятие недополучает прибыль. Кроме того, может понадобиться очень крупная сумма, которую предприятие «отложить» будет не в состоянии – например, если основной заказчик вовремя не расплатится по контракту, компания в текущем моменте потеряет большую часть своей выручки.

• Оформление кредита

  требует значительных затрат времени, а при крупной сумме нужен залог. Кроме того, если кассовые разрывы уже привели к ухудшению финансового положения компании, в кредите могут отказать.

Об особенностях кредитования бизнеса мы писали в статье «Чем отличается факторинг от кредита»

• Запрашивать предоплату у крупных покупателей

  не всегда возможно. При работе с малыми предприятиями диктуют условия контрактов заказчики, и они могут или не пойти на изменение условий договора, или запросить значительную скидку от цены контракта.

• Один из самых удобных и быстрых способов закрыть кассовые разрывы и вернуть деньги в оборот – это факторинг

  .

Факторинг как средство ликвидации кассовых разрывов

Факторинг – это финансовый инструмент, который предназначен для быстрого устранения кассовых разрывов. Его суть в том, что факторинговая компания выкупает у компании дебиторскую задолженность и платит за нее «живыми» деньгами. Полученное финансирование предприятие сразу же направляет на неотложные погашения, тем самым ликвидируя кассовый разрыв. В установленный срок заказчик рассчитывается по обязательствам уже не с поставщиком или подрядчиком, а с факторинговой компанией.

Читайте статью «Как быстро запустить факторинг на предприятии», чтобы узнать о подключении к GetFinance и схеме онлайн-финансирования

Плюсы онлайн-факторинга на GetFinance как средства для устранения кассовых разрывов:

• Заключение договора не накладывает на компанию какие-либо обязательства, поэтому оформить факторинг можно заблаговременно, а пользоваться – при необходимости. Не нужно открывать дополнительный расчетный счет, поддерживать обороты или платить за использование системы – взимается только факторинговая комиссия за фактически выданные средства.
• Не нужны залог и поручительство, поэтому факторинг подходит малым и средним предприятиям, у которых часто единственным ликвидным активом является дебиторская задолженность.
• Финансирование выдается в кратчайшие сроки: деньги перечисляются в течение суток после согласования реестра, а значит, можно оперативно устранить кассовый разрыв.
• Факторинг подходит даже предприятиям с неустойчивым финансовым положением, так как происходит оценка заказчика, а не поставщика или подрядчика.
• Можно получить предоплату по еще не исполненным контрактам, если нужны средства на закупку сырья, оплату услуг (факторинг будущих требований, или предзакупочный).

Даже компании, которые в долгосрочной перспективе успешны и не имеют финансовых затруднений, в текущем периоде могут столкнуться с кассовыми разрывами и – как следствие – кризисом ликвидности. Меньше всего защищен от таких проблем малый и средний бизнес. Когда все средства вложены в дело и нет серьезных запасов денег на счетах, достаточно одной просрочки платежа от заказчика по крупному контракту или непродолжительного спада продаж, чтобы возникли кассовые разрывы.

Факторинг – эффективный финансовый инструмент, который позволяет предотвращать и оперативно устранять кассовые разрывы, не допуская возникновения проблем с платежной дисциплиной. На GetFinance процедура подачи заявки, заключения договора и выдачи финансирования происходит в полностью дистанционном режиме, за счет чего обеспечиваются легкость и высокая скорость оформления факторинга.

­­­Чтобы отправить заявку на онлайн-факторинг, воспользуйтесь специальной формой на сайте или свяжитесь со специалистом GetFinance по телефону 8.

Классификация платежей по приоритетности

Механизмом ликвидации кассовых разрывов, также является классификация платежей по приоритетности. Классифицировать платежи можно в зависимости от статьи, срока неисполненного документа, группы контрагентов, значимости проекта или других аналитических разрезов. Статьи с наиболее высоким приоритетом оплачиваются в обязательном порядке, статьи с пониженным приоритетом — при выполнении дополнительных условий. Это позволит оптимально сбалансировать платежный календарь, а также определить источники финансирования для покрытия платежей с более низким приоритетом.

Для целей автоматизации управления кассовыми разрывами можно применить систему «WA: Финансист». В системе встроен механизм ранжирования платежей по приоритетности. Распределение между счетами компании или холдинга производится непосредственно в платежном календаре в режиме drag&drop. Перемещая строки с суммами по платежному календарю, пользователь получает в режиме оn-line новое состояние платежного календаря с пересчитанными остатками и сразу видит возможные кассовые разрывы. Получив вариант распределения платежей, при котором кассовые разрывы отсутствуют или полностью минимизированы, казначей подтверждает изменения, при этом каждой заявке на расходование денежных средств назначается новая дата оплаты и свой расчетный счет (касса).

Рисунок 9. Балансировка платежного календаря в системе «WA: Финансист».

Методика ранжирования платежей зависит от политики компании, объема картотеки и др. факторов. Для разработки методики можно провести АВС-анализ факторов в зависимости от оборачиваемости и величины влияния на рост кассовых разрывов.

Вышли из кассового разрыва? Внедряйте платежный календарь

Если вся эта нервотрепка с кассовым разрывом вам не понравилась, работайте на опережение, чтобы больше в такие ситуации не попадать. В этом вам поможет инструмент под названием «‎платежный календарь». В нем предприниматели заранее планируют денежный поток бизнеса.

Внесите в платежный календарь прогнозные поступления и выбытия на месяц вперед — и сможете заранее увидеть, когда случится кассовый разрыв, и на какую сумму. У вас будет время, чтобы принять меры и не допустить такую ситуацию.

Фото на обложке: Kelly Sikkema/unsplash.com

Управление запасами

Оптимальным подходом к управлению запасами является сбалансированность бюджета продаж с бюджетом закупок и поддержания уровня запасов для бесперебойной отгрузки продукции. Но зачастую, этот баланс не соблюдается, что приводит к росту неликвидных запасов. С целью повышения эффективности управления запасами необходимо:

1. 1. Планирование закупок осуществлять с детализацией по товарным группам и номенклатурным позициям;
2. 2. Определить оптимальный размер запасов (текущий, страховой) для каждого вида товарной группы;
3. 3. Осуществлять оперативный контроль фактического наличия и состояния запасов;
4. 4. Оперативно реагировать на изменение плана продаж (корректировка плана закупок);
5. 5. Разработать методику анализа и работы с неликвидными запасами;
6. 6. Управлять рисками:
   оперативно проводить оценку факторов, связанных с вероятностью повышения или понижения цены, целесообразности хеджирования и заключения форвардных сделок;
7. реагировать на повышение закупочных цен;
8. учитывать колебания курса валют;
9. закладывать в стоимость и рентабельность продаваемого товара величину накладных расходов с учетом кредитования и т .д..
10. 7. Разработать схему мотивации и установить показатели эффективности управления запасами (KPI);
11. 8. Разработать стандарты оценки поставщиков. В качестве ключевых показателей оценки можно использовать:
    качество поставляемой продукции;
12. историю сроков задержки поставки;
13. цену поставляемой продукции;
14. предоставление скидок, товарного кредита.

Эффективное управление запасами позволяет компании с одной стороны удовлетворять ожидания покупателей, с другой минимизировать затраты на их хранение, что способствует высвобождению денежных средств и максимизируют чистую прибыль. При разработке модели управления запасами необходимо опираться на стратегические планы компании, балансировку запасов, определить критерии эффективности (минимизация затрат, стабильность обеспечения спроса и т.д.).

Рисунок 10. Оптимизация товарных запасов.

Поиск альтернативных вариантов

Альтернативными решениями для покрытия временных кассовых разрывов также могут быть:

• получение товарного кредита от поставщика;
• стимулирование покупателей к досрочной оплате счетов.

Для холдинговых компаний альтернативными вариантами уменьшения кассовых разрывов могут быть:

• 1. Создание централизованного казначейства (Расчетный центр), которое позволит достичь следующих показателей: оптимизировать использования оборотных средств по холдингу;
• сократить объем заемных средств;
• повысить операционную эффективность группы компании;
• мобилизовать внутренние ресурсы холдинга;
• сократить трудовые и финансовые издержки;
• консолидировать свободную ликвидность на счете головной организации и финансировать платежи компаний холдинга;
• минимизировать кассовые разрывы.

Видеозаписи прошедших вебинаров по теме «Управление денежными средствами»

Смотреть

Особенности расчета имеющегося разрыва

Для выявления размера разрыва нужно сформировать отчет о движении финансовых средств. Если в результате расчетов образовалось отрицательное значение, оно и будет являться рассматриваемым показателем. Имеет смысл провести анализ остатков товарных запасов. На основании их размера определяются дальнейшие действия. В частности, имеющийся остаток может покрыть нужды предприятия, что позволит не проводить срочные закупки.

Размер кассового разрыва определяется по сведениям, изложенным в платежном календаре. Рассмотрим упрощенную форму расчетов:

ДС + ПД — ПП = ОДС

В формуле использованы следующие показатели:

• ДС – объем денег на начало дня, в котором проводится операция.
• ПД – реальный размер выплат дебиторами.
• ПП – платежи поставщикам.
• ОДС – остаток денег на закрытие дня.

Отрицательный результат – серьезный повод к принятию срочных мер.